달라지는 리테일 채권 판매, 투자 정보 제공 강화한다

투자 권유 준칙 시행…민평·장기채 투자 위험 등 고지

(서울=연합인포맥스) 피혜림 기자 = 개인의 채권 투자 열기에 대응해 증권사의 상품 설명 의무가 강화된다. 민평금리 등을 투자 관련 참고 지표로 제시하는 것은 물론 국고채 30년물을 기준으로 장기채 관련 투자위험에 대한 시뮬레이션 정보도 제공한다.

22일 투자은행(IB) 업계에 따르면 이날부터 국내 증권사가 개인에게 채권 판매 시 제공되는 정보 제공 의무가 강화된다. 금융투자협회의 '표준투자권유준칙' 개정안 시행에 따른 것이다.

앞서 국내 증권사의 리테일 조직은 개정안 시행에 발맞춰 채권 상품설명서 및 시스템 등을 보완하는 작업을 이어왔다.

개정안 골자는 ▲민평금리 등 투자 관련 참고지표를 투자자에게 직접 안내 ▲장기채 관련 투자위험·중도매도시 유의 사항 고지 ▲증권회사의 거래 대상에서 제외된 종목 및 제외 사유 안내다.

이를 반영해 개인에게 채권 판매 시 제공되는 상품 설명서에 작성 시점을 기준으로 한 민평금리가 추가된다. 이후 민평금리 변화 분은 추가 서류로 보완한다.

장기채 투자 위험을 담은 시각 자료도 제공한다. 30년물 국채가 가격 변동 가능성을 담은 시뮬레이션 자료의 기준점이 된다. 개인 투자자의 장기 국채 투자가 활발해지자 관련 정보 제공 강화에도 나섰다.

일부 기업이 증권사의 거래 대상에서 제외될 경우 해당 채권을 보유한 투자자에게 이에 대한 사유 등도 안내해야 한다.

앞서 금융당국은 개인의 채권 투자가 늘자 지난해 말 투자권유 관련 제도 정비에 나서겠다고 밝혔다. 거래 금액에 대한 적정성 판단의 참고지표 제공 및 장기물 국채 투자에 대한 위험성을 미리 인지할 수 있게 하겠다는 목적이었다.

이번 개정안 시행을 두고 리테일 업계 내 민평금리 제공의 효용성 및 적정성 등에 대한 논란이 있기도 했으나 결국 시장의 목소리가 크게 반영되지 않은 채 강행된 모습이다.

업계 관계자는 "이번 개정안 시행이 상품 라인업 등의 측면에서 고객들의 불편을 겪는 일은 없을 것"이라면서도 "다만 유통물의 경우 민평과의 괴리가 있는 종목이 상당해 판매 채널을 통해 이를 설명하는 작업 등도 강화될 것"이라고 말했다.

phl@yna.co.kr