회사채 포문 연 'AA+' 포스코, 적극적 IR에 '3.4조' 몰려

전 트랜치 언더 기록…연초효과에 초우량채 수요도 맞물려

(서울=연합인포맥스) 정필중 기자 = 올해 회사채 발행 시장의 문을 처음 연 포스코가 수요예측에서 3조4천억 원을 웃도는 자금을 모으는 데 성공했다.

탄핵 정국으로 접어들면서 발행 시장 내에서도 긴장감이 돌았는데, 적극적인 기업설명(IR)으로 그 우려를 불식시키는 데 성공했다.

6일 투자은행(IB) 업계에 따르면 포스코는 이날 5천억 원의 자금을 마련하고자 공모채 수요예측을 진행했다.

2년물 1천억 원에는 8천300억 원, 3년물 2천500억 원에는 1조8천350억 원, 5년물 1천억 원에는 5천600억 원, 7년물 500억 원에는 2천400억 원의 수요가 각각 모였다. 총 3조4천650억 원의 수요가 접수됐다.

금리 역시 전 트랜치에서 언더를 기록했다.

포스코는 개별 민평에서 ±30bp를 가산한 수준을 희망 금리 밴드로 제시했다.

수요예측 결과 2년물은 마이너스(-)10bp, 3년물 -7bp, 5년물 -5bp, 7년물 -7bp에서 금리가 각각 형성됐다.

이번 수요예측 결과로 포스코는 최대 1조 원 발행을 검토할 것으로 보인다.

조달 자금은 채무 상환에 쓰일 예정이다.

포스코는 지난 2023년 1월 총 7천억 원의 자금을 조달한 뒤로 2년 만에 회사채 시장을 찾았다.

초우량채인 만큼 회사채 발행 시장에서 인기 있는 종목으로 꼽히는데, 연초효과가 겹치면서 3조4천억 원이 넘는 수요를 모으는 데 성공했다.

IR 역시 한몫했다.

신용평가사들은 올해 철강산업 전망을 두고 '비우호적'으로 평가했다.

그만큼 업황에 대한 우려가 있었던 업종이었으나, 투자자들과 적극 대면 NDR을 펼치면서 마음을 사로잡은 점도 성공 요인으로 꼽혔다.

국내 신용평가사들은 포스코의 신용등급을 'AA+(안정적)'로 평가했다.

한국신용평가는 "안정적인 영업창출현금 안에서 제반 자금 소요를 충당하는 가운데, 축적된 자본완충력과 풍부한 유동성, 낮은 재무 부담 등에 기반한 전반적인 재무안정성이 매우 우수하다"며 "국내 건설경기 침체, 제조활동 둔화 등 철강 수요의 하방위험 여전, 중국 철강시장의 수출 확대 압력과 통상환경의 불확실성 상승으로 당분간 불리한 영업환경 하에 실적 변동성이 내재됐다"고 설명했다.

한편, 포스코의 작년 3분기 기준 부채비율과 차입금의존도는 각각 49.4%, 22.8%다.

joongjp@yna.co.kr