회사채 목표액 채운 코웨이·롯데렌탈…금리는 온도차

롯데렌탈, 수요예측서 금리 오버 기록

(서울=연합인포맥스) 정필중 기자 = 코웨이(AA-)와 롯데렌탈(A+)이 회사채 수요예측에서 목표액을 채우는 데 성공했다.

다만, 금리에서 온도차가 드러났다. 코웨이는 전 트랜치에서 두 자릿수 언더를 기록한 반면, 롯데렌탈은 오버를 기록했다.

15일 투자은행(IB) 업계에 따르면 코웨이는 이날 총 1천500억 원을 조달하고자 회사채 수요예측을 진행했다.

3년물 1천100억 원에는 1조2천200억 원이, 5년물 400억 원에는 4천200억 원의 수요가 모였다. 총 주문액이 1조6천400억 원에 달한다.

코웨이는 희망 금리 밴드로 개별 민평에서 ±30bp를 가산한 수준을 제시했는데, 수요예측 결과 신고액 기준 3년물은 마이너스(-)18bp, 5년물 -16bp에서 형성됐다.

수요예측 결과를 고려하면 최대 3천억 원 증액 발행을 검토할 것으로 보인다.

조달 자금은 채무 상환에 사용될 예정이다.

한국신용평가와 나이스신용평가는 코웨이의 신용등급을 각각 'AA-'로 평가했다.

코웨이는 정수기, 공기청정기 등 환경가전제품 판매 및 렌탈 사업을 영위하고 있다.

나이스신용평가는 "국내 정수기 렌탈시장에서 1위의 지위를 유지하고 있으며, 2024년 9월말 기준 1천70만의 누적 계정을 기록했다"며 "2019년 CS닥터 퇴직금 소송 등으로 인한 일시적인 수익성 저하가 있었으나, 회사는 최근 5년 평균 17.5%의 높은 영업이익률을 시현했다"고 설명했다.

지난해 3분기 기준 코웨이의 부채비율과 차입금의존도는 각각 77.5%, 25.5%다.

한창 매각 작업이 진행 중인 롯데렌탈도 목표액을 채우는 데 성공했다.

롯데렌탈은 1.5년물 400억 원에 700억 원, 2년물 600억 원에 1천950억 원의 주문을 받았다. 목표액의 2배에 달하는 2천650억 원의 수요가 모였다.

롯데렌탈은 희망 금리 밴드로 개별 민평에 ±30bp를 가산한 수준을 제시했다.

수요예측 결과 1.5년물은 플러스(+)18bp, 2년물도 +18bp에서 형성됐다.

롯데렌탈은 현재 등급 스플릿에 놓여있다. 한국신용평가와 한국기업평가는 롯데렌탈 신용등급을 각각 'AA-', 'A+'로 평가했다.

한신평은 "2024년 9월 말 기준 동사의 시장 점유율은 21%로 국내 자동차렌탈 시장 내 1위의 시장점유율을 유지하고 있다"며 "연간 1조원 이상의 렌탈 자산 구입 및 B2C 사업 비중 확대 기조, 신규 중고차 B2C 시장 진출 전망 등을 감안 시 현 수준의 우수한 시장지위를 유지할 것"이라고 내다봤다.

이어 "지분 매각이 완료되어 동사가 롯데그룹에서 제외되는 경우, 사채모집위탁 계약서상 지배구조 변경 제한 조항으로 인해 회사채 중 일부 조기상환 부담이 발생할 수 있다"고 덧붙였다.

롯데렌탈의 지난해 3분기 부채비율과 차입금의존도는 각각 397%, 63%다.

joongjp@yna.co.kr