중기대출 13조 늘 때 변동형 89조↑…생산적금융 금리리스크 커진다

(서울=연합인포맥스) 한상민 기자 = 국내 주요 은행 4곳의 단기 시장금리 연동형 기업대출이 1년 새 129조원 가까이 증가한 것으로 나타났다.

은행권이 생산적 금융 확대에 속도를 내는 가운데, 중소기업의 대출 총액이 13조원 늘 때 변동형 대출은 89조원 늘면서 향후 금리 리스크에 더 취약하게 노출됐다는 분석이 나온다.

9일 연합인포맥스가 분석한 주요 4대 은행(KB국민·신한·우리·NH농협)의 단기 재산정·변동·시장금리 연동형으로 분류된 원화 기업대출은 지난해 3분기 말 357조9천120억원에서 올해 3분기 말 486조6천845억원으로 증가했다.

이는 1년간 128조7천725억원(36%)가량 늘어난 규모다.

같은 기간 기업대출 총액은 635조4천870억원에서 676조5천34억원으로 41조164억원(6.5%) 증가했다.

대출 총량 증가액보다 단기 시장연동형 대출 잔액 증가분이 3배를 웃돌았다.

시장연동형 기업대출이 차지하는 비중은 1년 사이 56.3%에서 71.9%로 15.6%포인트(p)나 확대됐다.

특히, 금리구조 변화는 중소기업에서 더욱 두드러졌다.

4개 은행의 중소법인·개인사업자 등 중소기업 관련 단기 시장연동형 대출 잔액은 지난해 3분기 말 기준 277조2천164억원에서 올 3분기 말 366조2천845억원으로 32% 이상 증가했다.

변동형 기업대출 증가분의 약 69%가 중소기업에 집중됐다. 중소기업 대출 내에서 단기 시장연동형 대출 비중은 55.1%에서 71.0%로 15.9%p 올랐다. 같은 기간 중소기업대출 총액은 502조8천999억원에서 516조33억원으로 13조1천34억원 늘어나는 데 그쳤다.

1년 새 중소기업의 만기 1년 이상의 재산정, 고정금리형 대출액은 급감했다. 중기 고정금리 대출액은 지난해 3분기 말 218조9천억원에서 올해 3분기 말(142조8천억원) 기준 76조원가량 감소했다.

변화 속도는 올 하반기 들어 더욱 빨라지고 있다.

4개 은행의 단기 재산정·변동·시장연동형 기업대출 잔액은 올해 들어서만 119조1천억원 증가했다. 3분기 한 분기 증가액은 56조1천억원으로 절반에 달했다.

이 가운데 중기 관련 해당 금리유형 대출은 3분기에만 41조7천억원 늘었다. 같은 기간 중소기업대출 총액 증가액은 5조2천억원 수준에 그쳤다.

우리은행의 경우 고정금리 대출 감소와 시장연동형 대출 확대가 동시에 나타났다. 우리은행의 시장금리 연동 기업대출은 지난해 3분기 말 90조3천억원에서 올해 3분기 말 121조9천억원으로 31조5천억원 증가했다. 같은 기간 고정금리 분류 기업대출은 49조5천억원에서 24조9천억원으로 49.7% 감소했다.

중소기업에서의 변화는 더 두드러졌다. 우리은행의 시장금리 연동 중소기업대출이 68조7천억원에서 89조4천억원으로 20조7천억원 증가한 가운데 고정금리대출은 41조2천억원에서 20조1천억원으로 반토막 났다. 중소기업대출의 고정금리 비중은 35.3%에서 17.3%로 18.1%p 하락했다.

금리유형별 대출구조의 변화는 시장금리 상승기에 기업 차주의 이자비용 부담과 연결될 수 있다.

대출금리가 주기적으로 재산정되는 상품은 금리 상승기에는 이자비용 부담이 급격히 늘어난다.

특히, 중소기업은 대기업보다 자금조달 수단이 제한적이고 자체 금리위험 관리 여력도 작은 경우가 많아 금리구조 변화에 더 큰 영향을 받을 수 있다.

앞서 금융위원회는 지난 2일 제6차 생산적 금융 대전환 회의에서 중소기업 연체율이 높아지는 가운데 기업들이 금리 인상과 금리변동에 따른 충격을 최소화하도록 자금 흐름의 병목을 해소할 필요가 있다고 강조한 바 있다.

금융권 관계자는 "시장금리가 계속해 오를 시 중소기업 위주로 이자 부담이 커질 수밖에 없는 구조인 모습"이라며 "생산적 금융의 성과를 대출 공급액뿐 아니라 기업이 부담하는 금리변동 위험까지 포함해 평가할 필요가 있다"고 말했다.

smhan@yna.co.kr