일진다이아(081000)

수소차로 달린다

■기업개요: 일진복합소재를 통해 수소탱크 사업 영위

일진다이아는 공업용 합성다이아몬드 제조/판매 전문 기업이다.
주요 제품은 석재, 건설 등 여러 산업에서 활용되는 공업용 다이아몬드, 다이아 소결체, 초경 (Hard Metal) 등이다.
복합소재 부문은 지분 86.9%의 연결 자회사 일진복합소재 (비상장)를 통해 사업을 영위 중이다.
2012년 일진복합소재를 인수했다.
일진복합소재는 고압 CNG 탱크 및 수소탱크와 매연저감장치를 제작/판매하고 있으며 수소연료전지 자동차에 수소탱크를 공급하는 국내 유일 업체다.

■체크포인트:
1) 우호적인 시장 환경 속 수소전기차 연료탱크 성장세
, 2) 일진복합소재의 상장 및 대규모 증설 계획

자회사 일진복합소재의 실적 성장 및 상장 전후 가치 증대 요인이 향후 주가에 영향을 미칠 것으로 판단한다.

1) 일진복합소재의 3Q20 실적은 매출액 472억원 (+39.6% YoY), 영업이익 41억원 (+66.4% YoY)을 기록했다.
고객사인 현대차의 수소차 라인업 확대 및 정부의 수소 인프라 확대 정책 등 시장 환경이 우호적인 가운데 수소전기차 연료탱크는 지속 성장을 이어가고 있다.