롯데정보통신 (286940)

경기 악화에도 단단한 업황 유지

■3Q23 실적은
매출액 2,926억원 (+17% YoY),
영업이익 127억원 (+17% YoY)으로 전망

롯데정보통신의 3Q23 실적은 매출액 2,926억원 (+17% YoY), 영업이익 127억원 (+17% YoY)으로 상반기의 호실적세를 이어갈 것으로 기대된다.
Si 관련 기존 대형 프로젝트들이 순조롭게 진행되고 있으며, 핵심 성장 동력인 EVSIS의 성장세 또한 지속되고 있기 때문이다.
3분기 실적을 반영한 2023년 연간 추정치는 매출액 1조 2,096억원 (+15% YoY), 영업이익 527억원 (+54% YoY)를 기록할 것으로 추정한다.



■체크포인트

1) 대형 프로젝트 수주 등 견고한 실적을 이끄는 본업



2) EVSIS에 내재된 밸류에이션 리레이팅 요인






롯데정보통신은 본업에서의 실적 안정성과 EVSIS를 통한 성장 동력을 모두 확보하고 있어 지속적인 관심이 필요하다.
1) 경기 악화에도 불구하고 그룹사의 Si (System Integration) 관련 투자가 줄어들지 않고 있다.
이는 과거 코로나 시기에 미뤘던 투자가 재개되는 것으로, 단기적인 성격의 투자가 아니기 때문에 롯데정보통신의 견고한 실적으로 연결되고 있다.
더불어 그룹사에서는 계열사 간 합병과 외부 기업 인수 등 외형 성장을 위한 노력을 이어가고 있다.
이런 분위기가 이어진다면 Si를 담당하는 롯데정보통신 입장에서는 추가적인 대형 프로젝트 수주도 기대할 수 있다.