AI 실적속보: HD현대건설기계 (267270) 주가전망

1Q25 실적 예상치 상회

■2025년 1분기 실적 요약


- HD현대건설기계의 2025년 1분기 실적 (K-IFRS 연결)은 매출액 9,068억원 (-7.4% YoY), 영업이익 417억원 (-22.3% YoY, 영업이익률 4.6%)을 기록
- 매출액은 컨센서스를 4.0% 하회했으며, 영업이익은 9.9% 상회
- 매출액은 인도, 브라질 시장에서의 성장에도 불구하고 선진시장 수요 회복 지연되며 감소
- 영업이익은 전년동기 536억원 대비 환율변동 +69억원, 고정비 절감 +78억원에도 불구하고 물량감소 및 Mix 차이 -265억원 등으로 인해 감소


■사업부문별 실적 요약


- 사업 부문별로는 건설기계 매출이 7,060억원으로 YoY 8.4% 감소, 산업차량 부문은 1,077억원으로 YoY 16.5% 감소.
다만 부품 매출은 931억원으로 YoY 17.8% 증가
- 건설기계부문은 글로벌 경기 불안 및 지정학적 리스크 지속되며 수요 회복 지연되었으나 전년 하반기 저점으로 반등하면서 전분기 대비 큰 폭 개선