Hold
삼성중공업 (010140) 주가전망
4.8조원 규모의 러시아 프로젝트 계약해지
25.06.19
읽는시간 1분
퀵하게 보기
- 목표주가 18,000원으로 상향,
- 투자의견은 Hold로 하향조정
- 4.8조원 규모의 러시아 프로젝트 계약해지
- 상반기 신규수주는 26억 달러로 다소 부진
- 2분기 실적은 시장예상치 하회할 전망
투자의견은 Hold로 하향조정
삼성중공업에 대한 12개월 목표주가를 기존 17,000원에서 18,000원 (12M Fwd.
BVPS X Target P/B 3.48배)으로 상향조정한다.
수익추정치 변경, 12M Fwd.
기간변화, 무위험수익률의 대용치로 사용하고 있는 통안채 1년물 금리 및 베타변화 등을 반영한 결과이다.
목표주가 상향조정에도 불구하고 5월 말 이후의 주가상승으로 전일 종가대비 상승여력이 0.8%로 제한적이어서 투자의견은 기존 Buy에서 Hold로 하향조정한다.
■4.8조원 규모의 러시아 프로젝트 계약해지
삼성중공업은 전일 (6/18) 공시를 통해 2020년과 2021년에 각각 체결됐던 4.8조원 규모의 LNG선과 셔틀탱커 기자재 및 블록 공급계약이 해지됐다고 공시했다.
앞서 러시아 즈베즈다 조선소는 지난해 6월 해당 계약의 해지를 통보하고 선수금 8억 달러를 반환할 것을 요구했었다.
양측의 입장이 첨예하게 맞서고 있는 만큼 최종결과가 나오기까지 2~3년은 소요될 전망이다.
이번 계약해지로 매출기준 수주잔고는 30.1조원에서 25.3조원으로 감소한 것으로 추정된다.
KB증권은 동 조사분석자료를 기관투자가 또는 제3자에게 사전 제공한 사실이 없습니다. 본 자료를 작성한 조사분석담당자는 해당 종목과 재산적 이해관계가 없습니다. 본 자료 작성자는 게제된 내용들이 본인의 의견을 정확하게 반영하고 있으며, 외부의 부당한 압력이나 간섭 없이 신의 성실 하게 작성되었음을 확인합니다.
작게
보통
크게
