Buy
LG이노텍 (011070) 주가전망
2분기 실적 서프라이즈 기대
26.06.15.
읽는시간 1분
퀵하게 보기
- 목표주가 2,000,000원, Buy 유지
- 2분기 서프라이즈, 컨센서스 39% 상회 전망
- 4년 만의 최대 실적, 2년 연속 사상 최대치 경신
LG이노텍에 대해 목표주가 2,000,000원, Buy를 유지한다.
이는 ① 2026~2028년 아이폰 전략 변화, 즉 출하량 확대에 따른 AI 시리 생태계 확장의 최대 수혜가 기대되고, ② 공급자 우위로 전환된 SOCAMM2, GDDR7용 AI 반도체 기판과 서버용 FC-BGA 기판이 미국 주요 고객사의 투자비 지원 및 장기공급계약 체결을 통해 중장기 실적 개선의 핵심 축으로 부상하고 있기 때문이다.
특히 Pro 시리즈 이상 고급 모델의 출하 확대를 기반으로 아이폰의 공격적인 AI 에이전트 생태계 확장 전략은 고부가 광학 기술을 확보한 LG이노텍의 점유율 상승과 평균판매가격 상승으로 이어질 전망이다.
또한 4개 이상의 미국 대형 고객사 요청에 따라 서버용 FC-BGA 신규 증설 추진 중인 점도 긍정적이다.
LG이노텍의 FC-BGA 매출은 2026년 1,400억원에서 2028년 1.2조원, 2030년 2.1조원으로 확대될 것으로 추정된다.
KB증권은 동 조사분석자료를 기관투자가 또는 제3자에게 사전 제공한 사실이 없습니다. 본 자료를 작성한 조사분석담당자는 해당 종목과 재산적 이해관계가 없습니다. 본 자료 작성자는 게제된 내용들이 본인의 의견을 정확하게 반영하고 있으며, 외부의 부당한 압력이나 간섭 없이 신의 성실 하게 작성되었음을 확인합니다.
작게
보통
크게
